如今，越來越多的中產(chǎn)階級和高凈值投資者把目光鎖定在私募股權(quán)投資市場。有數(shù)據(jù)顯示，目前有84.3%的高凈值人士配置了私募股權(quán)基金，23.7%的高凈值人士的配置比例超過30%，有7.8%的高凈值人士配置比例甚至超過50%。在諸多的私募基金公司中，據(jù)了解，河北建邦股權(quán)投資基金管理有限公司是目前河北省較為規(guī)范化的基金公司，總裁羅鳳燕,認為優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)關(guān)系著私募股權(quán)基金最終的命運,挑選私募股權(quán)基金要看其甄選、鑒別優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的能力。
河北建邦股權(quán)投資基金管理有限公司董事長、總裁羅鳳燕女士，同時兼任河北資本研究會常務(wù)副會長，河北新三板研究院聯(lián)合創(chuàng)始人，天津海河文化基金會副秘書長等職務(wù)。擁有高級會計師、英國劍橋大學(xué)財務(wù)總監(jiān)認證資格、北京大學(xué)PE私募股權(quán)研修班畢業(yè)。在創(chuàng)立建邦基金之前曾就職央企山東肥城礦業(yè)集團、上市公司河北寶碩股份有限公司、歐洲荷蘭外資企業(yè)威而德園林機械制造公司等世界500 強知名公司并擔(dān)任高管工作。2008年后長期從事股權(quán)投資的研究和管理。與管理團隊在河北、天津等地發(fā)起設(shè)立多只中小企業(yè)發(fā)展基金、房地產(chǎn)項目基金，主板定向增發(fā)基金、新三板股權(quán)投資基金。羅鳳燕女士早年房地產(chǎn)基金在實現(xiàn)完美退出后，目前已投資項目包括潤農(nóng)節(jié)水、三英精密、南孚電池、一森園林、樹業(yè)環(huán)保等優(yōu)質(zhì)項目，部分已經(jīng)到了主板IPO階段。
截至今年6月底,國內(nèi)股權(quán)類私募基金實繳管理規(guī)模達到5.83萬億元,較去年底增加1.5萬億元,增幅達34.8%,私募管理基金備案數(shù)量從去年底的15789只增長至23473只,增幅高達48.7%。與私募市場火爆相對應(yīng)的,是私募失聯(lián)。目前基金業(yè)協(xié)會網(wǎng)站尚在公示的失聯(lián)私募機構(gòu)共有95家,有58家私募機構(gòu)的業(yè)務(wù)類型是私募股權(quán)投資基金,占比達到61.05%。
羅鳳燕指出，在這樣的局勢下如何避開不合規(guī)私募機構(gòu)失聯(lián)的雷區(qū)對投資者而言非常的關(guān)鍵。依據(jù)建邦基金的實戰(zhàn)投資經(jīng)驗，羅鳳燕從國內(nèi)金融市場的具體形勢出發(fā)，給予投資者許多客觀、理性的投資建議。
選擇股權(quán)類私募基金,不僅要看其是否在基金業(yè)協(xié)會備案登記,還要了解其選擇投資項目的能力。只有這樣，才是鑒別優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，維持長效穩(wěn)定投資安全增長的關(guān)鍵，這也是羅鳳燕帶領(lǐng)的建邦基金團隊十年運營經(jīng)驗的心得所在。
對于建邦基金而言，經(jīng)過十年的運營發(fā)展，風(fēng)控團隊錘煉了選擇優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的獨門絕技。堅守選擇優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的核心理念，堅持完整、嚴謹的行業(yè)研究和盡職調(diào)查等科學(xué)方法尋找、篩選優(yōu)質(zhì)資產(chǎn),在與機構(gòu)、企業(yè)的接觸中更多地發(fā)掘優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，建邦基金設(shè)計了一整套篩選優(yōu)質(zhì)項目的科學(xué)標準。羅鳳燕認為這套標準是建邦基金選擇優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)進入項目庫的“七條軍規(guī)”。
首條“軍規(guī)”就是要看企業(yè)管理團隊。一個企業(yè)的發(fā)展、壯大，僅靠老板一人是不夠的，需要一個杰出的管理團隊。因此，有沒有過硬的技術(shù)團隊、優(yōu)秀的管理團隊、完善的財務(wù)制度、精細的內(nèi)控體系等，就成為建邦基金選擇入庫項目的先決條件。
第二條要看企業(yè)是否有核心的專有或?qū)＠夹g(shù)，在建邦基金看來，擁有了專有或?qū)＠夹g(shù)，才是企業(yè)在市場上立足的根本。
第三條要看企業(yè)生產(chǎn)的產(chǎn)品是否符合消費需求，這樣才能占有市場。
第四條要看企業(yè)在基本面上，是否處于由成長期向成熟期發(fā)展的勢頭，也就是要看企業(yè)每年復(fù)合增長率是否超過30%。以建邦基金投資項目潤農(nóng)節(jié)水為例，2015年投資前潤農(nóng)節(jié)水主營業(yè)務(wù)收入2億元，投資后潤農(nóng)節(jié)水主營業(yè)務(wù)迅速擴充，新建大量節(jié)水灌溉農(nóng)業(yè)項目，在內(nèi)蒙古、河北、山東等半山區(qū)地區(qū)業(yè)務(wù)迅速擴展，使得企業(yè)主營業(yè)務(wù)增長超過100%，盈利水平提升至年增長60%。可以說有資金后，潤農(nóng)節(jié)水有了大跨步的發(fā)展，這給投資者帶來了豐厚的利潤。
第五條要看企業(yè)是否占據(jù)一個行業(yè)的發(fā)展地位。羅鳳燕認為，建邦基金側(cè)重投資具有區(qū)域性一流產(chǎn)品和服務(wù)的企業(yè)。
第六條要看企業(yè)是否規(guī)范化經(jīng)營。
第七條要看投資后是否有退出方案。所謂優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，除了成長性好，對于投資而言，方便交易、退出也是必須的。建邦基金在選擇項目過程中，還會重點考慮有上市計劃、財務(wù)規(guī)范的企業(yè)，這樣有助于借助資本市場退出，同時建邦基金也會通過回購、并購等手段進行股權(quán)退出。
經(jīng)過羅鳳燕建邦基金的“七條軍規(guī)”，一個優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)通過層層考驗?zāi)玫酵顿Y,這不是建邦基金對待優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的終點。建邦基金的發(fā)展理念是致力于幫助被投企業(yè)解決問題,使其能夠迅速成長。建邦基金投資的理念是,不光把錢投出去,還要幫助企業(yè)成長,進行投后管理�！捌邨l軍規(guī)”從而實實在在的給投資者給予客觀理性的投資分析。
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